تحلیل تازه “ژائو ودسون”، کارشناس ارشد بازارهای دیجیتال، نشان میدهد بیش از ۷۰% از آلت‌کوین‌های مطرح در حال حاضر نسبت لانگ به شورت بالاتر از ۱ را ثبت کرده‌اند. این آمار حاکی از تمایل شدید معامله‌گران به باز کردن پوزیشن‌های خرید در بازار آلت‌کوین‌هاست.
نشانه‌های هشداردهنده در بازار:
-
تراکم بی‌سابقه پوزیشن‌های لانگ در تاریخچه معاملاتی آلت‌کوین‌ها
-
کاهش محسوس نوسانات قیمتی در هفته‌های اخیر
-
افزایش ریسک لیکویید شدن دسته‌جمعی پوزیشن‌ها
ودسون در تحلیل خود هشدار میدهد: “این سطح از تمرکز روی پوزیشن‌های خرید، معمولاً پیش‌درآمدی بر یک اصلاح قیمتی قابل توجه است. بازار به طور طبیعی تمایل دارد چنین عدم تعادل‌هایی را با تصحیح قیمت‌ها جبران کند.”
سناریوهای محتمل برای بازار:
۱. اصلاح قیمتی کوتاه‌مدت و لیکویید شدن پوزیشن‌های لانگ ضعیف
۲. شکل‌گیری موج شورت اسکوئیز پس از اصلاح اولیه
۳. بازگشت قیمت‌ها به روند صعودی پس از ایجاد تعادل در بازار
این تحلیلگر با اشاره به تجربیات تاریخی تأکید می‌کند: “در چرخه‌های قبلی، چنین شرایطی معمولاً به دو شکل پایان یافته: یا با یک ریزش شدید که منجر به خروج سرمایه‌گذاران خرد می‌شود، یا با یک جهش ناگهانی قیمت پس از تصحیح بازار.”
راهکارهای مدیریت ریسک:
-
کاهش حجم معاملات در شرایط کنونی
-
تعیین دقیق نقاط حد ضرر
-
پرهیز از باز کردن پوزیشن‌های جدید با اهرم بالا
-
توجه به نشانه‌های تغییر روند در بازار
ودسون در پایان خاطرنشان می‌کند: “معامله‌گران هوشمند باید این دوره را فرصتی برای مشاهده و یادگیری بدانند. هر حرکت نسنجیده در چنین شرایطی می‌تواند به از دست رفتن سرمایه منجر شود.”
این تحلیل در حالی منتشر می‌شود که بسیاری از کارشناسان نسبت به شکل‌گیری حباب در بخش آلت‌کوین‌ها هشدار داده‌اند. به نظر می‌رسد بازار در آستانه یک تحول مهم قرار دارد که می‌تواند مسیر حرکت آلت‌کوین‌ها را در ماه‌های آینده تعیین کند.
